04 / Прогноз 2026
Сначала ошибка старой модели. Потом — новый расчёт.
Прежний прогноз сравнивается с фактом на тех же 33 офисах. Новый сценарий сентября–декабря построен на факте по август и проверен на четырёх исторических отрезках.
Проверка старой версии
Где прогноз разошёлся с фактом
vNext-2 после Q1: апрель–август 2026, одинаковый состав 33 офисов; операционные суммы без разовых.
| Показатель | Прогноз | Факт | Факт − прогноз |
|---|---|---|---|
| Приход | 35 531 226 ₽ | 35 815 038 ₽ | +283 812 ₽ |
| Расход | 18 099 419 ₽ | 18 286 704 ₽ | +187 285 ₽ |
| Зарплата | 11 467 784 ₽ | 12 393 174 ₽ | +925 390 ₽ |
| Опер. профит | 5 964 023 ₽ | 5 135 160 ₽ | -828 863 ₽ |
Приход сети почти совпал с ожиданием, но зарплата оказалась выше на 925 тыс. ₽. Главный платформенный промах — WB: вместо прибыли модель ожидала восстановление.
| Платформа | Прогноз профита | Факт профита | Факт − прогноз |
|---|---|---|---|
| OZ | 7 136 322 ₽ | 8 566 991 ₽ | +1 430 669 ₽ |
| WB | 1 342 675 ₽ | -965 596 ₽ | -2 308 272 ₽ |
| Яндекс | -2 666 116 ₽ | -2 760 086 ₽ | -93 970 ₽ |
| Авито | 151 142 ₽ | 293 852 ₽ | +142 710 ₽ |
Калибровка
Сезонность пришлось приглушить
Проверены 12 правил на четырёх отложенных периодах. Ошибка измерялась по каждому месяцу и платформе, чтобы OZ не скрывал промах WB.
Текущий уровень. Каждый показатель по каждому офису опирается на июль–август 2026; для офиса, впервые заработавшего в августе, берётся август.
Историческая форма. Сезонность 2024/2025 (35%/65%) рассчитывается по зрелому контуру, отдельно для прихода, расхода и зарплаты.
Выбранное правило. Вместо полного переноса сезонного коэффициента берётся половина его отклонения от 1: коэффициент = 1 + 0,5 × (исторический коэффициент − 1). Это правило дало наименьшую среднюю платформенно-месячную ошибку среди проверенных; преимущество перед ближайшими вариантами небольшое.
Модель не подправлялась на фиксированные −829 тыс. ₽: этот сетевой промах возник из противоположных ошибок OZ и WB. При ретроспективном пересчёте Apr–Aug на тех же 33 офисах новый метод тоже ошибается примерно на 845 тыс. ₽, но в другую сторону. Улучшился разбор по платформам и месяцам, а не точность одного сетевого итога. Будущий результат всё ещё зависит от сезонного допущения.
Траектория
Факт и расчёт до декабря
Сплошная линия — январь–август; пунктир продолжает её от августа к прогнозным месяцам.
Приход
Расход
Зарплата
Профит
Помесячно
На каких числах держится расчёт
| Месяц | Приход | Расход | Зарплата | Профит |
|---|---|---|---|---|
| Янв · факт | 6 063 826 ₽ | 3 547 437 ₽ | 2 489 963 ₽ | 26 426 ₽ |
| Фев · факт | 6 252 749 ₽ | 3 506 358 ₽ | 2 171 231 ₽ | 575 160 ₽ |
| Мар · факт | 7 173 109 ₽ | 3 496 305 ₽ | 2 449 491 ₽ | 1 227 313 ₽ |
| Апр · факт | 7 091 837 ₽ | 3 711 465 ₽ | 2 377 559 ₽ | 1 002 813 ₽ |
| Май · факт | 7 300 590 ₽ | 3 559 391 ₽ | 2 427 827 ₽ | 1 313 372 ₽ |
| Июн · факт | 7 238 361 ₽ | 3 717 318 ₽ | 2 488 770 ₽ | 1 032 273 ₽ |
| Июл · факт | 6 944 630 ₽ | 3 758 834 ₽ | 2 561 047 ₽ | 624 749 ₽ |
| Авг · факт | 7 450 917 ₽ | 3 672 901 ₽ | 2 537 971 ₽ | 1 240 045 ₽ |
| Сен · сценарий | 7 498 719 ₽ | 3 899 420 ₽ | 2 562 214 ₽ | 1 037 085 ₽ |
| Окт · сценарий | 7 840 366 ₽ | 3 804 556 ₽ | 2 669 629 ₽ | 1 366 181 ₽ |
| Ноя · сценарий | 7 875 568 ₽ | 3 876 252 ₽ | 2 617 461 ₽ | 1 381 854 ₽ |
| Дек · сценарий | 8 646 755 ₽ | 4 054 760 ₽ | 2 782 326 ₽ | 1 809 668 ₽ |
Платформы
Сентябрь–декабрь · расчёт по текущему контуру
| Платформа | Приход | Расход | Зарплата | Профит |
|---|---|---|---|---|
| OZ | 24 686 033 ₽ | 9 804 042 ₽ | 5 950 667 ₽ | 8 931 324 ₽ |
| WB | 2 501 431 ₽ | 1 810 473 ₽ | 1 857 353 ₽ | -1 166 396 ₽ |
| Яндекс | 4 279 703 ₽ | 3 976 323 ₽ | 2 823 610 ₽ | -2 520 230 ₽ |
| Авито | 394 240 ₽ | 44 150 ₽ | 0 ₽ | 350 090 ₽ |
Проверка метода
Ошибка на отложенных периодах
Ниже не старый vNext-2, а выбранное новое правило, запущенное из прошлых дат без знания следующих месяцев.
| Период | Расчёт профита | Факт профита | Расчёт − факт |
|---|---|---|---|
| Sep–Dec 2024 | 3 247 416 ₽ | 5 547 730 ₽ | -2 300 314 ₽ |
| Apr–Aug 2025 | 5 998 953 ₽ | 3 830 136 ₽ | +2 168 817 ₽ |
| Sep–Dec 2025 | 6 535 750 ₽ | 7 435 931 ₽ | -900 181 ₽ |
| Apr–Aug 2026 | 4 289 953 ₽ | 5 213 252 ₽ | -923 299 ₽ |
Проверочных периодов мало; ошибки меняли знак и остаются крупными. Исторический тест ограничен офисами нынешнего активного статуса: выбор «выживших» может искажать оценку точности. Разница методов — не статистическая граница вероятности.